Надежные инвестиции и заработок онлайн

Определение понятия

Диверсификация рисков представляет собой один из наиболее популярных базовых принципов экономики, суть которого состоит в сокращении возможных рисков инвестиционной деятельности предприниматели за счет распределения капитала между различными проектами, не имеющими прямой взаимосвязи.

Эта необходимость связана с тем, что, в случае возникновения убытков или даже банкротства какого-либо проекта, вы не потеряете весь свой капитал, а сможете покрыть затраты за счет прибыли, полученной в оставшихся сферах. Простыми словами, диверсификация подразумевает распределение вложений между разными объектами инвестирования, не имеющих между собой прямой взаимосвязи.

Применять принцип диверсификации важно с целью минимизации возможного возникновения рискованных ситуаций. Стоит также отметить, что предпринимаемые действия по распределению капитала должны либо совсем не влиять, либо оказывать совершенно незначительное влияние на размер прибыли, на которую рассчитывает предприниматель. Что касается эффективности, то именно диверсификацию можно назвать самым работающим и практически не требующим никаких дополнительных затрат способом для сведения возможного возникновения рисков к минимуму.  Это достигается благодаря тому, что отсутствует опасная концентрация всевозможных рисков, присутствующих в той или иной области.

Таким образом, распределение собственного капитала предпринимателя подразумевает формирование собственного пакета инвестиций из активов, характеризующихся разным уровнем прибыльности, ликвидности,  а также безопасности. Обычно инвестиционный портфель сформирован таким образом, когда в него включены и низкодоходные инвестиции, которые обладают низкой степенью возникновения рисков, среднедоходные, а также высокодоходные проекты с высоким уровнем риска. Также в портфель включаются объекты, различающиеся областью своей деятельности, например, недвижимость, ценные бумаги, криптовалюта и так далее. В результате грамотного формирования портфеля вы обезопасите свой капитал и сведете возможность возникновения рисков практически к нулю.

Стоит отдельно рассказать про активы. Например, активы, которые характеризуются частым и сильным изменением стоимости, считаются обладающими положительной взаимосвязью. Если стоимость двух определенных финансовых инструментов меняется пропорционально, то данная ситуация характеризуется высокой положительной взаимосвязью. Когда цена снижается, то и взаимосвязь отрицательна. Во время формирования портфеля лучше делать акцент на финансовые инструменты, которые будут обладать минимальной степенью взаимосвязи между собой. Эта необходимость объясняется тем фактом, что в подобной ситуации при значительной снижении стоимости на один объект, возможность резкого повышения стоимости другого будет низкой.

Виды рисков инвестирования

Все возможные риски инвестиционной деятельности можно условно разделить несколько крупных групп. Перечислим их.

1. В первую очередь речь идет о государственных рисках, которые влияют на множество организаций в различных областях и которые практически невозможно спрогнозировать. Среди них, например, можно выделить принятие законов или их изменение.
2. Также стоит упомянуть экономические риски. Сюда входят различные кризисные ситуации, нестабильность рыночной системы страны и так далее.
3. Риски определенной области. Например, нестабильные цены на недвижимость или биржевой кризис.
4. Отраслевые риски. Этот вид рисков напрямую связан с резким снижением стоимости на тот или иной товар или услугу, вследствие чего цены на акции также упадут.
5. Организационные риски, связанные с каждой отдельной организацией или предприятием, например, банкротство.

Формы диверсификации рисков

Существуют разные методы снижения рисков инвестора.

1. Распределение рисков финансовой деятельности. Этот метод подразумевает возможность получения прибыли из различных источников, среди которых долгосрочные и краткосрочные вложения, реальное инвестирование и некоторые другие.
2. Распределение рисков валютного портфеля организации. Данный метод представляет собой инвестирование в разных валютах. В результате скачка курса одной из них вы сможете покрыть убытки за счет стабильного курса другой.
3. Распределение вкладов. В этом случае речь идет о размещении определенных денежных сумм для хранения в различные банковские организации. Конечно, риски потери сведены к минимуму, при этом доходность портфеля остается на стабильном уровне. Однако подобный вид инвестирования не отличается высокой прибылью. Максимум, на что можно рассчитывать, это защита сбережений от инфляции.
4. Распределение займов. Этот метод диверсификации имеет цель снижения рисков организаций в кредитной области и обычно неотъемлем от установки определенных пределов кредитных операций с помощью кредитного лимита.
5. Распределение ценных бумаг организации. За счет реализации данного метода можно достичь значительного снижения уровня несистематического риска портфеля, одновременно с этим, уровень прибыли не снижается.
6. Распределение программы реального инвестирования. В этом случае речь идет о разных инвестиционных проектах, которые обладают разной направленностью. В результате общий риск сведен практически к нулю.

Минимизация инвестиционных рисков

Так как не существует полностью безопасных инвестиций, то наивно полагать, что какие-либо действия могут их устранить полностью. Однако важно отметить, что их негативное влияние можно в значительной степени уменьшить. Например, государственные риски устранить нельзя. Но, если инвестор предусмотрит возможность их проявления, то он решит инвестировать в проекты разных стран. В результате кризиса одной страны можно будет сделать акцент на другой.

Влияние экономических рисков можно существенно снизить за счет использования различных активов. Кроме того, можно уменьшить и риски каждой отдельной отрасли с помощью инвестирования в разные сфеы экономики, не близкие и не связанные между собой. Риски отдельной организации или предприятия можно уменьшить за счет распределения капитала между различными фирмами.

Ложная диверсификация

В данной статье нельзя не упомянуть понятие ложной диверсификации. В этом случае речь идет о покупке разных ценных бумаг. Целью данного ложного распределения можно назвать снижение рисков, не учитывая возможные непредвиденные обстоятельства, от которых следовало бы застраховать себя. Приведем наглядный пример. Для защиты от снижения котировок предприниматель может купить акции разных компаний, чья деятельность специализируется на нефти. Но, в результате резкого снижения стоимость за баррель, это негативным образом отразится на всем купленном пакете ценных бумаг, а также на стоимость инвестиционного портфеля. То есть, получается, что подобное распределение защитит инвестора от рисков банкротства той или иной организации, но не от кризиса в отрасли. Для защиты можно включить в портфель определенные финансовые производные.

Подытожив представленную информацию, можно заключить, что распределение рисков подразумевает владение сразу несколькими активами, которые подвержены разным рискам, что позволяет снизить их негативное влияние. Если избегать данного принципа, то можно сконцентрировать все возможные от рисков последствия в своем портфеле.

Помимо представленных разновидностей существуют и некоторые другие методы распределения рисков, о которых мы сейчас расскажем.

1. Видовое распределение рисков.

Данный метод представляет собой вложение денежных средств в совершенно разные активы. В условиях нестабильности в экономике и политике это становится особенно актуально. Например, в результате внесения изменений в налоговом кодексе, последствия затронут весь бизнес. В результате, даже если вы распределяли свои средства в разные бизнес-сферы, вы почувствуете на себе влияние данных рисков. В этом случае грамотнее было бы остановить свой выбор на вложении денежных средств, например, в бизнес, недвижимость или ценные бумаги.

2. Инструментальное распределение рисков.

Подобный метод распределения означает, что, даже инвестируя финансы в определенный актив, нужно разделять капитал на разные инструменты. Причиной этому служит тот факт, что любые негативные изменения в сфере экономики или финансов могут плохо повлиять на один инструмент или, напротив, повысить прибыль, получаемую за счет другого. Приведем пример. Производство той или иной продукции может начать приносить только убытки, в то время как сфера услуг может переживать рассвет и повысить уровень прибыли инвестора.

Примеры инструментального распределения –

• Вложение капитала одновременно как в банковские вклады до востребования, так и в срочные вклады.
• Капиталовложения в разные виды ценных бумаг – и в акции, и в облигации.
• Капиталовложения в разные сферы бизнеса – в торговлю продуктами и в спа-салон.

3. Валютное распределение рисков.

Этот способ подразумевает необходимость вложения капитала в разных валютах. В первую очередь, речь идет о защите предпринимателя от резких скачков курса валют. В случае падения одной валюты относительно другой, вы сможете покрыть убытки от активов, осуществленных в другой валюте.

Примеры валютного распределения –

• Вложение капитала в банковские вклады в рублях, долларах и евро одновременно.
• Вложение капитала в биржевой трейдинг в долларах и евро.

4. Институциональное распределение рисков.

Данный метод подразумевает, то вкладывать капитал даже в одинаковые активы стоит, исключительно, используя разные финансовые институты. Эта необходимость объясняется тем, что инвестор защитит себя в случае возникновения постоянных или временных трудностей в одном из выбранных им финансовых учреждений.

5. Транзитное распределение рисков.

Данный способ распределения инвестиционного портфеля представляет собой вложение денежных средств в инвестиционные объекты, обладающие разными способами для вывода денежных средств. Этот метод очень важен, но часто случается так, что о нем забывают даже опытные предприниматели. Речь идет о то, что если объект инвестирования или даже все объекты имеют только единственно возможный способ для выведения прибыли, то в один момент могут возникнуть непредвиденные проблемы, которые окажут влияние на всю инвестиционную деятельность. В качестве примера можно привести следующие способы вывода дохода – на банковский счет, пластиковую карту, с использованием различных платежных систем и так далее.

Заключение

Важно помнить, что любой объект инвестирования может быть подвергнут тем или иным рискам, предсказать точное время появления которых, в большинстве случаев, не представляется возможным. И использование системы распределения рисков является необходимым для любого инвестора, ведь, иначе, велика возможность потери всего капитала в один момент.  Именно поэтому вопрос распределения рисков должен быть тщательно изучен каждым предпринимателем, планирующих вложить свой капитал в тот или иной актив. Чем более глубоко вы будете понимать происходящие процессы, а также чем более эффективно вы будете использовать данный способ, тем в большей степени сможете обезопасить свой капитал от возможной потери в результате непредвиденных обстоятельств.